[정보통신신문=박남수기자] SK스퀘어가 스웨덴 발렌베리가의 글로벌 투자회사 EQT 파트너스에 SK 쉴더스 지분 일부를 총 8600억원에 매각하는 절차를 모두 완료했다고 20일 밝혔다.
오는 21 일 EQT 파트너스가 SK 쉴더스에 2000억원을 투자하기 위한 목적으로 신주발행 절차를 마무리하면 SK 쉴더스의 최종 지분구조는 EQT 파트너스 68.0%, SK스퀘어 32.0%로 변경된다. 기존 지분구조는 SK 스퀘어 63.1%, 맥쿼리자산운용 컨소시엄 36.9% 였다.
지분매각대금 8,600 억원 가운데 4100억원은 20일 입금됐으며, EQT 파트너스에대여한 4500 억원은 2년내 유입될 예정이다.
SK스퀘어는 올해 3월 EQT 파트너스와 손잡고 SK 쉴더스를 공동경영 하겠다고 비전을 발표한 이후 지난달 6 월까지 중국·EU·한국 공정위 기업결합심사 등 모든 정부인허가 절차를 완료했다.
박정호 SK스퀘어 부회장은 3 월 당시 SK스퀘어-EQT 파트너스의 SK 쉴더스 공동경영 발표 간담회에서 “SK 쉴더스의 미래 성장을 위해 EQT 파트너스와 협력해 한국에서의 추가 성장과 동시에 글로벌 진출 전략을 전개하고자 한다”고 비전을 제시한바 있다. 또한 “SK 스퀘어 출범 후 첫 투자 성과를 시작으로 다운사이드(Downside) 시장에서 좋은 투자 기회를 만들고 주주환원을 적극 시행하겠다”고 포부를 밝혔다.
SK스퀘어는 8600억원의 자금 확보를 통해 양호한 현금흐름과 투자여력을 갖추며 투자전문기업으로서 행보를 가속화할 수 있게 됐다. 참고로 올해 5 월 기준으로 SK하이닉스 등으로부터 배당금 894 억원도 기 유입된 바 있다.
이번 투자 유치는 SK 스퀘어가 거둔 첫 대규모 투자 풀사이클(투자-기업가치증대ꠓ수익실현) 성과라 의미가 남다르다.
SK 스퀘어는 보안산업에서 미래 성장 가능성을 보고 2014 년과 2018 년에 각각 물리보안기업 NSOK 와 ADT 캡스를 인수한 이후 양사를 합병한 기업 ADT 캡스를 SK ICT 관계사로 본격 편입했다.
이후 인수합병에 머무르지 않고 향후 수년간 기업가치를 키우는데 포트폴리오 매니지먼트 역량을 집중했다.
2018 년부터 ADT 캡스의 기존 서비스에 SK 스퀘어 관계사의 AI, 빅데이터 기술을 전방위 적용해 스마트홈 보안, 무인매장, 무인주차 등 다양한 신규 보안 영역에서 사업·기술 성과를 거뒀다.
2021 년에는 ADT 캡스와 국내 사이버보안 1 위 기업인 SK 인포섹을 합병하고 사명을 SK 쉴더스로 변경했다. 이를 통해 사업 포트폴리오를 크게 확장해 4 대 사업체계 △사이버보안(인포섹) △융합보안(AI 기반 융합보안 플랫폼 SUMiTS) △물리보안 (ADT 캡스) △안전 및 케어(무인매장·무인주차, 스마트홈 세이프티, 방역, 시니어케어)를 구축했다.
이와 같은 밸류업(Value-up) 노력을 통해 SK 쉴더스의 현재 기업가치는 2018년 ADT 캡스 인수 이후 5년 만에 3조원대에서 5조원대로 두 배 가까이 성장했다.
2022 년 SK 쉴더스의 매출, EBITDA 도 1조7928억원, 4152억원으로 2018년 인수 시점 대비 약 2배 증가했다.
한편 SK 스퀘어는 올해 주주총회에서 밝혔듯 투자성과(Harvest)가 발생하면 주주들과 나눈다는 방침에 따라 2000억원 규모의 주주환원 방안을 검토하고 있다. 추후 이사회 결의 등 내부 절차를 거쳐 상세 방안을 확정한다는 계획이다.
지난 6 월에는 이사회 결의를 통해 올해 기 매입한 자사주 1063억원을 오는 10월 4 일 일시 소각하겠다고 발표해 시장으로부터 큰 호응을 얻은 바 있는데, 이보다 훨씬 큰 규모의 주주환원을 검토하고 있는 상황이다.
SK 스퀘어는 앞으로도 SK 쉴더스의 2 대주주로서 EQT 파트너스와 공동경영을 통해 SK 쉴더스의 성장을 지원할 계획이다.
또한 EQT 파트너스는 SK 스퀘어와 사전 협의한대로 2000억원을 SK 쉴더스 미래성장사업에 투자함으로써 글로벌 토털 시큐리티 컴퍼니로 도약시킨다는 비전을 가지고 있다. SK 쉴더스의 경영진, 이사회 구성 등은 내부 절차를 거쳐 조만간 공개할 예정이다.
EQT 파트너스는 글로벌 TOP 3 규모의 사모펀드 운용사로서 전 세계 200 여개 포트폴리오 기업을 보유 및 지원하고 있다. 오랜 기간 쌓아온 포트폴리오 운영 전문성과 전 세계 800 여명의 산업 자문위원단 네트워크를 통해 SK 쉴더스를 적극 지원한 다는 계획이다.
SK스퀘어는 현재 SK 하이닉스 등을 포함해 20 여개의 포트폴리오를 보유하고 있다. 올 하반기에도 신규 투자를 통해 포트폴리오를 확장하는 동시에 기존 포트폴리오 기업가치를 증대하는데 주력하고, 포트폴리오 투자 성과가 발생하면 주주들과 함께 공유하는 방안을 검토할 예정이다.
박성하 SK 스퀘어 사장은 “SK 스퀘어가 보유한 모든 포트폴리오를 대상으로 활발한(Active) 매니지먼트를 실행하고 있다”며, “SK 스퀘어와 포트폴리오 회사들의 기업가치를 지속 밸류업 한다는 목표 하에 올 하반기에도 주주분들께 의미 있는 성과를 보여드리겠다”고 강조했다
